最后，预计后面几周类似2020年8月的走势，业绩真空期的震荡市，少投机，找景气度持续上升，景气逻辑已经反转的个股回落的时候逐步买入，反正就是重回震荡市的应对策略，从这轮牛市看可以发现，板块中业绩超预期个股大幅跑赢市场，创新药、新能源板块中的超预期个股仍是我体系选股的方向，以口袋支点择时是体系一直坚持买入时机。
牛市中板块的切换，本质上是资金的腾挪。没有任何一个板块可以永远上涨，单一板块的持续上涨会导致市场结构畸形，积聚巨大的系统性风险，资金的适时切换，可以实现热点轮动，让不同的板块都有表现，从而延长牛市的整体寿命，形成健康牛。如果所有资金一直抱团一个板块，那最终的结果只能是泡沫破裂的疯牛。
牛市轮动的动态过程和核心驱动机制，在于一个板块经过充分炒作，风险积聚，先知先觉的聪明资金（特别是机构）来说，兑现利润规避风险就成了首要任务，流出的资金需要寻找新的栖息地，就会有新的板块，行业景气度出现触底回升的迹象，公司业绩出现拐点，在资金推动下，形成配置拐点。前期通讯芯片类机构已经超配，一旦抱团松动就会高位宽幅震荡，资金流出，而新能源低配的这些板块，一旦共识形成，就能形成强大的买入力量，板块龙头放量突破关键位置，形成上涨趋势，从而完成板块的切换。
牛市的过程，就是资金在不同板块间不断掘金和填坑的动态过程。市场的智慧就在于，它总能让资金流向效率更高的地方，而板块切换正是这种资源配置效率的集中体现。作为投资者，我们的任务就是努力感知资金的流向，并顺势而为。
大盘调整破持股线，而电池在持股线之上横盘整理，明显抗跌，周五指数反弹，固态电池、储能指数创新高，形成板块口袋支点，走势上符合抗跌领涨的强势板块特征，行业龙头阳光电源更是创出历史新高，龙头的新高具有非常积极的意义。
机会总留给有准备的人，一旦确认资金形成了新的主线，要尊重市场趋势，跟随大资金进行板块配置，可以平滑波动掌握主动，避免在风格剧烈切换时陷入被动。
25年上半年全球储能系统装机量同比大增54%至86.7Gwh,预计2024年-2028年储能市场复合增速将达45%。今年以来，海外储能需求爆发式增长，令国内储能电芯企业订单激增，从各家电池厂25H1业绩会交流看，今年以来头部电池厂订单饱满、产能紧缺，部分头部厂家2026年储能电池订单已接近排满。国内储能产业链价格竞争或接近尾声，储能电池环节已出现价格上涨，欧美需求高景气与产业供给优化、价格回升共振，储能行业迎来基本面拐点。
固体电池、储能业绩超预期和拐点股池